ریسک نرخ بهره

ریسک نرخ بهره

مدیریت پرتفوی

عنوان مقاله  :  نرخ بهره و مدیریت پرتفوی اوراق قرضه‎

قالب بندی :  PDF

قیمت :   رایگان

شرح مختصر :  پرتفوی (پرتفلیو) به معنی سبد یا کیف به کار می رود ودر اینجا بیان کننده سبد سهام ویا مجموع سهام می باشد.پرتفوی در مباحث مالی یعنی سرمایه گذاری در بخش های مختلف صنعت به صورتی که ریسک ناشی از سرمایه گذاری به حداقل برسد. بازده مورد انتظار پرتفلیو از طریق میانگین وزنی بازده مورد انتظار هر یک از اوراق بهادار به آسانی قابل محاسبه است.وزن هایی که برای میانگین مورد استفاده قرار میگیرد،نسبت هایی از وجوه قابل سرمایه گذاری است که در هریک از اوراق بهادار سرمایه گذاری شده اند.وزن های ترکیب شده عبارتست از ۱۰۰%کل وجوه قابل سرمایه گذاری. با در دست داشتن جزئیات مربوط به بازده مورد انتظار و ریسک پرتفلیو می توانیم به بررسی پرتفلیو ها ی کارای مدل مارکوئیتز بپردازیم.درشکل زیرمفاهیم اصلی یک پرتفلیو کارا ارائه شده است.توجه داشته باشید که محور عمودی،بازده مورد انتظار و محور افقی،ریسک است که توسط انحرافات معیار نشان داده شده است.در شکل الف،بازده مورد انتظار یک گروه فرضی اوراق بهادار ترسیم شده است.در صورتی که این اوراق بهادار را در ترکیب های مختلف ترکیب کنیم تعداد نامحدودی از جایگزینهای پرتفلیو امکان پذیر خواهد شد.این گزینه های نامحدود در شکل ب نشان داده شده است وشامل تمامی مناطق سایه دار است ونشان دهنده ترکیب زیادی از بازده مورد انتظار وریسکی است که از طریق تشکیل پرتفوی قابل دستیابی است.

 فهرست :  

تعریف نرخ بهره

انواع نرخ بهره در بازار معاملات

نرخ ثابت

نرخ شناور

عوامل موثر بر نرخ بهره

ساختار سازمانی نرخ های بهره

تئوی انتظارات

تئوری رجحان نقدینگی

تعریف پرتفوی

مدیریت پرتفوی

ریسک یا خطر

انواع ریسک

ریسک سیستماتیک

ریسک غیر سیستماتیک

مدیریت ریسک

منابع ریسک

ریسک نرخ بهره

شیوه های کاهش نرخ ریسک بهره

نقش اسناد مشتقه در کاهش ریسک

منابع

ریسک نرخ بهره

هنر سرمایه گذاری با ریسک و بازده تعریف می شود. سرمایه گذاری به معنی قبول یک مقدار ریسک به ازای یک بازده مورد انتظار است.برای هر فرد قبل از ورود به بازار سهام این نکته کاملاً مهم است تا انواع مختلف ریسک و مخاطره را شناخته و آنها را اندازه گیری کند.همچنانکه که خواهیم دید برخی از این ریسک و بازده ها دارای تنوع هستند و برخی دیگر به این گونه نیستند. مطمئن شوید که شما آماده پرداخت برای رسیک اضافی هستید. زمانیکه یک سرمایه گذار یک دارایی را خریداری میکند (سهام ، اوراق قرضه ، یک شرکت ، اثر هنری و غیره ) این داراییها دارای یک بازده مورد انتظار هستند.برخی از سرمایه گذاران این بازده را بر حسب درصد مشخص میکنند در حالیکه دیگران امیدوارند که این بازده به صورت مثبت باشد.بازده مورد انتظار از نظر ریاضی به صورت درآمد + سرمایه پرداخت شده تعریف می شود.سهام خاص که عموماً در بخش تکنولوژی وجود دارند هیچ بازده (سود قابل تقسیم ) ندارند زیرا آنها تمامی سودها را در موسسه سرمایه گذاری می کنند.

سرفصل :

ریسک وبازده

ریسک سیستماتیک

مخاطره غیر سیستماتیک

ریسک (مخاطره)

ریسک بازار

ریسک خاص

نرخ بدون ریسک

پاداش ریسک

بازده مخاطره اصلاح شده

ریسک نرخ بهره

ریسک کیفیت  بستانکاری

ابعاد پنجگانه ظرفیت ریسک

تغییرات ظرفیت ریسک در طی زمان

بررسی ظرفیت ریسک